近日，中国电信官网发布中国电信引入光缆(2022-2023年)集中采购项目货物招标资格预审公告。公告显示，本项目采购引入光缆数量为250万芯公里，对比去年5月210万芯公里的集采规模提升近20%。从时间上来看，预计中国移动和中国电信的新一轮普缆集采也将陆续展开。　　民生证券分析师马天诣8月24日发布的研报指出，光纤下游应用场景主要为电信市场和数据中心场景，三大运营商为主要下游客户。在通信产业链中，运营商是光缆行业的主要下游客户，2019年三大运营商需求量占比达81%，其中中国移动承担国内近一半需求。

　　以2018-2022年中国移动普通光缆集采项目为例，除2019年外，长飞光纤中标份额一直保持首位，亨通广电、中天科技、烽火通信、通鼎互联和特发信息等A股上市公司在集采中也保持较高份额。　　数据显示，22年1-7月国内光缆产量累计为1.99亿芯公里，累计同比增长19%，22年至今增速显著高于同期，以单月数据来看，22年7月光缆产量为3275.4万芯公里，同比增长25%。此外，在F5G和东数西算等需求带动下，22年需求量也大幅提升，验证国内光纤光缆行业景气抬升。　　马天诣指出，光纤光缆行业的供需错配导致周期性较强。2015-2017年涨价周期由需求增长和光棒供给不足驱动；2018-2020年需求下滑，叠加前期高景气引发扩产潮，严重供过于求背景下2020年三大运营商集采价格降至谷底；2021-2022年供需关系改善，部分扩产停止，中小厂商产能逐步出清，国内5G+F5G建设、东数西算等助推需求回暖，运营商集采价格呈现量价齐升，行业有望开启2-3年景气周期。　　竞争格局方面，民生证券指出，全球光纤光缆行业份额主要集中在拥有光纤预制棒自研技术的企业，因为光棒生产技术极高且占据产业链70%的利润，寡头垄断格局逐渐形成。根据网络电信信息研究院的《全球光通信最具竞争力企业10强》榜单，全球光纤光缆企业市场份额前十分别为康宁、古河电工、长飞光纤、中天科技、亨通光电、富通信息、住友电工、普睿司曼、烽火通信、藤仓，CR10从2019年86%升至2021年98.59%，2021年长飞光纤以12.18%的份额位列国内第一、全球第三，相比2020年提升2.04个百分点。　　此外，光纤光缆中报业绩亦有可圈可点之处。据《科创板日报》统计，尽管营收表现一般，但多家光纤光缆制造商上半年实现净利润同比倍增，分别为中天科技、富通信息、特发信息。另外，虽然长飞光纤净利同比仅增加9.65%，但其扣非净利润同比增加188%，且