重磅报告!155万亿全球顶级机构投资者:未来5年
7月18日,美国万亿资产管理巨头景顺投资发布的《景顺全球主权资产管理研究》 显示,尽管美元仍是各国央行的主要全球储备货币,但多年以来各大央行持有的美元储备比例一直在稳步下降,各国央行都意识到,人民币在全球外汇储备中的比重将持续增加。 人民币在央行外汇储备中的比重从2016年的1.1%上升至2021年底的2.8%,且大多数(63%)央行目前均已配置人民币。多数央行认为其人民币持仓偏低,计划于未来五年内增加仓位。 景顺投资为总部位于美国乔治亚州亚特兰大市的资产管理机构,最新管理规模1.5万亿美元,是公募基金景顺长城外方股东。 这是景顺投资第10年发布全球主权投资报告。本次调研覆盖139位主权投资者,包括主权财富基金和央行等,合计管理规模达23万亿美元(约155万亿元人民币)。 调研以问卷和访谈结合的方式进行。景顺与合作调研机构与每家主权投资机构的首席投资官或者资产类别主管进行了约1个小时的访谈。根据目标不同,这些主权投资者又分为:央行、负债驱动型主权基金、流动型主权基金、投资型主权基金以及发展型主权基金。 据了解,主权投资机构作为最重要的机构投资者类型之一,不仅直接影响资本市场走向,也通过与其它资产管理机构合作而影响资产管理行业,主权投资者的动向尤其值得关注。 持有人民币的全球央行数量显著上升 全球央行外汇储备组合中持有的人民币显著增加。 这背后一方面是中国在全球经济中的重要性提升,以及中国作为全球重要的贸易伙伴地位上升。另一方面则是通胀上升、地缘政治复杂化的背景下,全球央行迫切需要分散组合。 2016年回应调查的央行外汇储备中人民币占比为1.1%,到2021年底这一数值升至2.8%。与此同时,越来越多的央行开始将人民币加入其外汇组合。2022年的调查显示,约63%的央行的外汇组合中含人民币,与2018年的40%相比显著上升。不仅如此,多数央行认为自身对人民币处于低配状态,希望在未来五年提升人民币在外汇储备中的占比。 人民币会成为全球央行的储备货币吗? 针对这一问题不少央行认为这一问题的决定因素包括人民币的流动性和是否能否自由兑换。 回应调研的一家央行人士表示“目前人民币在我们外汇储备中占比不足2%,我们认为未来10年人民币有望成为最重要的储备货币。所以,未来5年,我们会增加对人民币的配置”。